Январский Brain dump по рынку, нарративы крипто-рынка. Часть 1 из 2

Приведу свои мысли по прошедшему месяцу, ставшему вторым самым сильным месяцем для BTC по историям наблюдения (+38.3%).

Казалось бы - проблемы с инфляцией не преодолены, технологический сектор в США продолжает сокращения работников, ставки на кредиты в США на автомобили 8-12% годовых, на носу приближающаяся рецессия, ставка ФРС находится на максимумах за последние 15 лет, а рынок криптовалют и технологических акций показывает невероятный перфоманс.

По данным твиттерянина Slurpxbt - за январь 2023 года на Binance все (да, не ошиблись) все торгуемые токены показали положительную динамику, начиная от наиболее скромных (LUNC +10%), заканчивая искрящимися свежими нарративами, типа Aptos, Magic, Hook, Optimism (рост от 130% до 347% за январь).

https://twitter.com/slurpxbt/status/1620689910926827521?s=46&t=pVRCLPWv1YyFAkFpGQRzRg

При этом на фондовом рынке США творится подобнейшая вакханалия:

Coinbase (+104% с 1 января)
Meta ( +31% с 1 января) и +109% с момента плача Ярославны ( аналитика Джимми Крамера ) в прямом эфире CNBC, сокрушающегося о том, как он был неправ и как его подвел инопланетный Зак со своим метаверс поворотом корпорации.
Tesla (+76% c 1 января)

На фондовом рынке США сейчас главная мета, подобно разделению акций в 2020-2021 гг ( разделение акций в глазах ритейла делало акцию более доступной и психологический трюк вел к росту акций после сплита в 2-4 раза), новая мета: увольнение сотрудников, даже при худшем прогнозе доходов на будущее - сокращение одной из главных статей расходов ведет к переоценке компаний и взлету после таких казалось бы негативных новостей.

По крипторынку сработало несколько очевидных историй, например, толпа побежала шортить dYdX на будущем разлоке, даже Джимми Крамер от крипты (Джэф Дорман из компании Arca) предсказал кары небесные создателям проекта dYdX за отвратительную токеномику и грифтерское перераспределение доходов от комиссий биржи прямо в карман инвесторам и команде.

Однако, еще 23-25 января, за несколько дней до анонса - инсайдеры начали активно писать в твиттере, что dYdX перенесет разлок токенов (написали об этом 0xWangarian, Hedgedhog7, zoomeroracle (удалил твит).

В итоге, эта информация послужила неплохую службу ученикам группы Эндшпиль и уберегла от шорта токена, проехавшегося 2х с момента анонса отложенного анлока.

В криптотвиттере новый любимец - токен $canto, продвигаемый под нарратив - органический рост, никаких VC, только инсайдеры с пачками дешевых токенов. Качающая нарратив банда криптотвиттерян: (0xSisyphus, Altcoin Psycho, Andy8502, CoastalDegen, moonoverlord, BarryFried1).

Помогла динамике токена и публичная покупка VC Variant Fund, о которой они объявили 19 января.

В конце январе и Кронье решил, что инновации это больше не про него, взял решение проекта Canto и планирует его применение в экосистеме Fantom (перераспределение комиссий в блокчейне и выделение грантов / распределение части комиссий протоколам).

О шорте Aptos: после чресчур оптимистичной динамики макрорынков и крипторынка вслед за решением по ставке ФРС вчера - решил, что new leg (новый импульс роста рынков) может быть слишком силен и даже, несмотря на то, что Aptos вылил на головы бинансианцев за последних 4 дня еще 2 млн токенов из казначейства ($33M-$35М в рыночных ценах) - этот подьем позволит всплыть даже $20B пустому очередному убийце эфира. Поэтому, закрыл свой шорт с убытком в 5% (18.24). Как говорил Кейнс: «рынок может оставаться иррациональным гораздо дольше, чем вы платежеспособным».